Le Plan d'épargne retraite (PER) est le placement ad hoc pour préparer sereinement ses vieux jours. Il permet de capitaliser ses versements tout au long de sa vie active, pour ensuite profiter de cette épargne au moment de la retraite. Faut-il alors opter pour une sortie en capital ou en rente ?
La sortie en capital : une grande flexibilité indépendamment de l’espérance de vie résiduelle
La sortie en capital consiste à récupérer la totalité de l’épargne accumulée sous forme de somme d’argent, en une ou plusieurs fois. Vous pouvez choisir de la réinvestir, de l’utiliser pour un projet particulier, ou simplement de la consommer..
Avantages :
- Jouissance de la totalité des sommes capitalisées : vous disposez immédiatement de l'intégralité de votre épargne, quelle que soit votre espérance de vie résiduelle
- Transmission de patrimoine : si vous souhaitez léguer votre épargne à vos proches, le capital peut être transmis plus facilement, contrairement à la rente.
Inconvénients :
- Risque de dissipation de l'épargne : l’argent peut être mal géré ou dépensé trop rapidement. Ce, avec un risque réel de se retrouver sans ressources à un âge avancé
- Imposition : bien que le PER bénéficie d’une exonération fiscale pendant la phase d’épargne, une sortie en capital entraîne des impositions, notamment sur les plus-values. Il faut donc bien anticiper cet aspect fiscal.
La sortie en rente : une sécurité à long terme
La sortie en rente consiste à transformer l’épargne en un revenu périodique garanti. Ces versements mensuels, trimestriels ou annuels représentent un revenu constant et à vie. Ce choix est privilégié par les épargnants recherchant la sécurité financière pour leurs vieux jours.
Avantages :
- Revenu garanti : ce qui se traduit par une grande tranquillité d'esprit, surtout pour ceux qui craignent de manquer de fonds à la retraite et ce, indépendamment de la durée de leur retraite.
- Gestion simplifiée : avec la rente, pas besoin de gérer de l’épargne, d’où du temps dégagé pour se concentrer sur d’autres priorités de vie, sachant que les revenus complémentaires sont versés sans avoir à endosser une gestion personnelle.
Inconvénients :
- Moins de flexibilité : une fois que vous avez opté pour la rente, il est généralement impossible de revenir en arrière et de récupérer votre capital.
- Risque de faible rentabilité : les rentes proposées par les assureurs sont calculées en fonction de votre espérance de vie. Si vous vivez moins longtemps que prévu, vous pourriez ne pas avoir récupéré la totalité de votre capital. De plus, les rendements des rentes peuvent être relativement faibles, particulièrement en période de taux bas.
Quelle est la meilleure option ?
Le choix entre sortie en capital et sortie en rente dépend de plusieurs facteurs : la situation financière, les besoins de liquidités, l’espérance de vie résiduelle, l’aversion au risque et les projets de transmission patrimoniale. Réalisez vos simulations sur per. fr.
- Si vous êtes un jeune retraité avec des projets en gestation ou si vous préférez une gestion autonome de votre argent, la sortie en capital peut être plus adaptée.
- Si vous cherchez la sécurité et la tranquillité d’esprit face à une espérance de vie résiduelle relativement longue, la sortie en rente vous apportera un revenu stable et régulier.
Il existe également des solutions hybrides, où vous pouvez combiner les deux options et c’est d’ailleurs un des principaux avantages du PER : une sortie partielle en capital et le reste sous forme de rente. Cette approche permet de profiter d’une certaine flexibilité couplé à un revenu garanti.
Il est donc essentiel de bien analyser vos besoins actuels et futurs, vos projets, ainsi que votre appétence pour la gestion de votre épargne. N’hésitez pas à consulter un conseiller en gestion de patrimoine ou un expert fiscal afin de faire le choix le plus adapté à votre situation.
